
Каждый трейдер, мечтающий о стабильной прибыли, стремится научиться понимать и предугадывать закономерности рынка. Подобный подход позволяет строить на свою выверенную стратегию и достижение заработка. Сегодня для этого есть немало возможностей, ведь за годы торговли и изучения рынка многими успешными трейдерами и аналитиками были разработаны различные стратегии анализа. К ним относится волновой анализ Эллиотта и volume spread analysis, или анализ VSA. Об этих двух методиках изучения рынка мы поговорим в нашей статье.
Волновой анализ Эллиотта: суть и преимущества
Волновую теорию, как объяснение закономерностей рынка выдвинул бухгалтер Ральф Нельсон Эллиотт в 1930-х годах. Изучая рынок, он пришёл к выводу, что психология рыночных масс подчиняется регулярным, повторяющимся закономерностям. Эллиотт назвал эти закономерности волнами.
Согласно его исследованиям, каждое ценовое колебание рынка происходит по 8-ми волновой модели, где каждая волна – чётко различимое ценовое движение. 5 волн в модели формируют импульс – сильное направленное движение цены, а остальные три – коррекцию, то есть откаты от предыдущего ценового уровня. Ниже – более подробная классификация волн.
-
Волна 1. Мощный «бычий» импульс.
Эта волна возникает, когда на рынке всё ещё преобладает нисходящий тренд и новости не отличаются оптимизмом. Тогда наблюдается резкое повышение цены. Если же волна возникает, когда рынок стагнирует, то её можно определить как незначительное повышение цены на фоне общей нерешительности.
-
Волна 2. Откат от новых вершин.
Вторая волна представляет собой резкий откат от предыдущего ценового уровня. Цена может откатиться достаточно сильно – даже на 100% от первой волны. Но согласно теории Эллиотта, она не может откатиться ниже начала волны 1. Обычно вторая волна составляет 60% первой волны.
-
Волна 3. Выход на пик цены.
Третья волна характеризуется ростом оптимизма на рынке и является самой мощной и продолжительной импульсной волной повышения цены актива. Эта волна может превышать первую в 1,6 раза, а то и больше.
-
Волна 4. Небольшая «рябь».
Эту коррекционную волну довольно сложно обнаружить на графике. Обычно она показывает откат на 38% волны 3. На рынке всё ещё наблюдается оптимизм.
-
Волна 5. Рост на средних объёмах.
Эта волна может быть идентифицирована по импульсной дивергенции. К концу волны обычно отмечается рост объёмов торгов.
-
Волна A. Похожа на первую волну.
Эта волна возникает, когда многие участники рынка ожидают повышения цены, но уже начинают появляться «медведи». По характеристикам волна схожа с первой.
-
Волна B. Движение по инерции.
Эту волну, как и 4-ю, очень сложно заметить. По сути, она демонстрирует незначительное движение вверх, по инерции, на последних остатках оптимизма.
-
Волна C. Мощный импульс вниз.
Это медвежья волна, возникающая на фоне убеждённости участников рынка в скором нисходящем тренде. В то же время некоторые инвесторы начинают осторожно покупать актив. Данную волну характеризует большая растянутость – до 1,68 раза волны 3 и высокая импульсность.
Одним из основных преимуществ волнового анализа является возможность с помощью него понимать рынок и предсказывать его ценовые движения. Волны дают хорошее представление о направлении тренда.
Этот анализ помогает рассчитать время движения тренда и, следовательно, определить оптимальные точки для входа и выхода из сделки.
Кроме того, волновой анализ универсальный. Его можно использовать на любых рынках и с любыми активами и производными инструментами. С анализом можно работать на месячных и недельных таймфреймах.
Трейдеры, умеющие использовать волновой анализ, достаточно успешны и их немало. Однако есть примерно столько же противников теории, которые укажут на недостатки методики. Какие они?
Первый – субъективность. Каждый трейдер интерпретирует волны по-своему, поэтому и стратегии могут быть весьма различны. Чтобы применять волновой анализ, от трейдера требуется думать своей головой и хорошо анализировать то, что он видит. Поэтому данная методика не для новичков.
Второй минус – сложность идентификации волн. Определить, на какой волне находится рынок в данный конкретный момент очень сложно даже опытному торговцу. Лучше всего волны просматриваются на старых графиках, а увидеть их на текущем не так и просто.
И третий минус – трудоёмкость обучения. Чтобы хорошо овладеть волновым анализом, нужно прочесть немало литературы и отработать навык на практике. Конечно, с техническими индикаторами волн Эллиотта немного проще торговать, но это не отменяет качественного обучения.
Анализ VSA. Суть и применение
Анализ VSA появился значительно раньше волнового – в 1908 году. Его родоначальником стал Ричард Вайкофф, талантливый американский трейдер. Суть метода в том, что рыночными движениями управляют крупные игроки, чьи действия можно отследить по графику котировок.
Поскольку эти игроки обладают большими ресурсами и информацией, они принимают прибыльные решения и хорошо прогнозируют рынок. Поэтому умение видеть их действия на графике помогут трейдеру также принимать верные решения и прогнозировать рынок, не прибегая к фундаментальному анализу.
Предметами анализа VSA является цена и объёмы спредов. Оптимального эффекта от анализа можно добиться, анализируя график побарно и зная особенности сигналов VSA – своеобразных ценовых шаблонов, которые видны на графике и помогают предугадать дальнейшее поведение цены.
Преимущества VSA
Из преимуществ этой методики анализа также можно выделить универсальность – её можно использовать для краткосрочной и позиционной торговли на любых торговых инструментах, кроме нефтяных фьючерсов. Малоприменима она в скальпинге и для долгосрочного инвестирования.
Второе важное преимущество – возможность использовать анализ как изолировано, так и в комплексе с фундаментальным, побарным и другими методиками анализа.
Как и волновой анализ, VSA позволяет увидеть рынок изнутри и понять, как он на самом деле работает. Такое понимание – залог осознанной торговли, что крайне важно для успеха в трейдинге.
Конечно, чтобы овладеть анализом VSA также требуется немало времени, и его применение требует от трейдера умения думать, сопоставлять факты и анализировать.
В это статье мы узнали про волновой анализ Эллиотта и напомнили себе некоторые особенности методики VSA. Быстро овладеть этими методами анализа на практике и уверенно использовать их в своей торговле будет возможно после прохождения обучения в Школе трейдинга Александра Пурнова.
А ещё больше интересных и познавательных материалов о трейдинге будет доступно Вам после подписки на наш блог.